有多少银行理财产品不靠谱顺水鱼财经

3月27日' target='_blank' >银监会下发《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》(8号文)，银行股集体应声暴跌，随后，逢节必发的超短期理财产品在“五一”长假期间寥寥可数。对此，有专家出来解读:反应有些过度，短期影响有限，长期向好。

无论是否相信专家，疑虑总在那里，究竟有哪些理财产品是不靠谱的?“资金池”是不是“庞氏骗局”?“击鼓传花”的鼓声何时停下?惶恐不安在所难免。人们一直以来深信不疑的银行究竟在做什么?

开发理财产品，是银行升级转型的重要举措，改革创新的新利润增长点，这本应是值得肯定和赞扬的，但目前却乱象丛生。银行追求利润并没有错，但不规范的理财业务，暴露出银行对其经营责任意识淡薄，把自己看成是一个应付上级考核的机器和纯粹赚取利润的普通企业。理财业务的问题，并非一次次“运动式”的检查就可解决，还需回归到强化银行的经营责任这一根本。

与普通企业不同，银行经营的是信用，也是风险，依赖银行客户的信心。银行的经营责任，首要是树立和提升信用，应以信用为核心营利，而非单纯的赢利甚至套利。在银行理财业务中，常见的是不遗余力的推销，对收益夸大其词，对风险支支吾吾甚至否认，毫无诚信可言。没有了信用，银行经营便成了无源之水无本之木;为赢利而罔顾信誉，实为自寻死路。

银行作为金融服务中介，其经营责任还在提供合法合规的审慎服务。在银行理财业务中，一些理财产品的脆弱性已引起关注，推销理财产品职员的资质也明显欠缺，甚至一些银行理财业务本身，完全偏离了《商业银行个人理财业务管理暂行办法》所界定的“为个人客户提供的财务分析、财务规划、投资顾问、资产管理等专业化服务活动”，不见服务，只见推销，银行变得不伦不类。

银行作为风险企业，控制风险是其经营责任的重要内容，一旦风险放大，将危及整体经济。一些理财产品实际上是“影子银行”，面临着巨大的风险，如不整治，其后果不堪设想。

客户是银行服务的对象，是信用和风险的承受者，对客户负责是银行经营责任最重要的体现。对客户负责，包括将合适的产品卖给风险承受能力相当的客户，提示风险和通过全面及时准确的信息披露使客户规避或减少风险等。现实中，银行理财业务中存在风险匹配流于形式，不提示风险，对产品投资的方向、比重以及投资的变化不及时披露等问题，许多理财纠纷也由此产生。有人说，银行理财业务的不理性与金融消费者的无知盲目和急于跑赢CPI一拥而上导致需求过大有关，但这并不能构成银行推脱责任的理由。

目前看来，强化银行的经营责任，任重而道远。需要银行自律和强化内部治理，需要监管和司法等外部约束的完善，需要相关的立法空白及时得以弥补。多年来，银监会针对银行的理财业务出台了若干办法、通知或指引，多集中于具体业务管理和风险防范方面，对于银行本身的经营责任还需进一步明晰和规范，并从源头上对理财产品的审批和理财资质的审核严格把关，对于银行的考核应符合银行经营的本质属性。司法处理银行理财案件，应突破传统民法思维，注重银行经营责任的特殊性，对银行适用更高的注意义务标准，注重保护金融消费者的权益，修补社会对金融业的信心。有关强化银行责任和保护金融消费者的立法应该尽快出台。

人们乐于见到银行做大做强，但大银行并不一定是好银行，好银行是明白自己的经营责任并且负责任的银行，好银行才能走得长远。(作者系中山大学法学院教授)