首单水电绿色ABS发行顺水鱼财经

11月22日，全国首单水电行业绿色ABS——华泰资管-' 葛洲坝(' 600068,' 股吧)水电上网收费权绿色资产支持专项计划成功发行。

该项目发行总金额为8亿元，其中优先级规模为7.6亿元，五档评级均为AAA，产品期限为1-5年。该ABS项目已获得上海证券交易所挂牌转让无异议函，由' 华泰证券(' 601688,' 股吧)资管担任计划管理人，中国葛洲坝集团股份有限公司（简称“葛洲坝集团”）全程推动，银行、基金等大型金融机构投资人参与非常踊跃。

上述项目的基础资产为葛洲坝集团间接持股的5家水力发电公司未来特定期间内的水电上网收费权，募集资金全部用于上述水电站的再融资，并由央财绿融进行了绿色认证，可谓资产端与用途端“双绿”的产品。计划具有现金流稳定且对优先级本息覆盖倍数较高的特点，并由葛洲坝集团提供担保作为外部增信。得益于优质的基础资产与有力的外部增信措施，该ABS项目的优先级加权平均利率仅为年化3.41%，有效拓宽了原始权益人自身融资渠道，降低了融资成本。

据记者了解，这已经是华泰证券资管近期发行的第二单绿色ABS项目。9月29日，全国首单央企绿色ABS、首单固体废弃物处理行业环保ABS——汇富·华泰证券资管-中再资源废弃电器电子产品处理基金' 收益权资产支持专项计划成功发行，发行总金额为5.4亿元。除绿色产业外，华泰证券资管在' 互联网消费金融、两融债权、保障房、租赁债权、票据资产、' 保险资产等领域形成特色业务，提高核心竞争力。除交易所挂牌的标准' 资产证券化品种外，在非标资产证券化项目融资方面也斩获颇多，如持续发行中的万达广场类REITs融资项目，预计总规模达50亿元，这也是' target='_blank' >万达集团首次与' 券商开展该业务合作。截至10月末，华泰证券资管累计发行ABS产品27只，累计规模达288亿元。

2016年是我国绿色债券发行元年。自3月16日上交所发布通知开展绿色' 公司债券试点（含资产证券化）后，券商各显神通，引领市场快速发展。目前，我国已成为全球最大的绿色债券市场，其中，券商资管绿色资产证券化项目发挥了重要作用。（朱茵）