隐波和skew双升 策略触发上线 _ 东方财富网

【隐波和skew双升 策略触发上线】目前市场估值、政策、情绪的筑底阶段，对于标的长远后市谨慎乐观。（广发期权淘金通）

 一、统计数据

二、期权市场点评

说明：本段通过隐波微笑曲线来描述期权市场的情绪，而非对于市场的涨跌判断。期权市场情绪的偏多或偏空，不可直接用于期权交易做多或做空，但可据此构建更有利的仓位。

三、今日期权策略思考

1)长线期权策略

策略名称备兑标的510050.SH510300.SH159919.SZ建仓时间18年10月22日19年12月31日19年12月31日建仓观点目前市场估值、政策、情绪的筑底阶段，对于标的长远后市谨慎乐观。长线看好标的，备兑平滑持仓盈亏今日点评持有持有持有风险揭示备兑策略整体偏多，在下跌行情中，策略将亏损。策略无保证金风险，但若面临大幅上涨行情，需要及时对于卖出的认购合约移仓，否则有交割标的风险。策略说明本策略收益不在朝夕，而在长期持有，主要收益来源在于标的上涨，而卖出的认购作为持有标的租金补偿，亦可贡献收益。

2)日间期权策略

标的510050.SH510300.SH159919.SZ建仓时间2020年3月2日建仓观点上周五隐波和skew双升高，触发买入认沽比率价差上线，初始delta中性略多。后续看隐波难以高位维继以及skew负偏减轻。今日点评依照上周五资讯，上周五隐波上行，skew尾盘一小时也上行明显，触发比率认沽价差上线。若今日新建仓，亦可考虑先卖虚后买平，收盘得到买入认沽比率价差，delta中性略多。风险揭示若是静态的买入比率认沽价差，以目前的skew来看，除非大跌，则都有盈利空间，多少差异而已。最差情况是标的继续大幅杀跌，则静态持仓将亏损无限。

（文章来源：广发期权淘金通）

(责任编辑：DF406)

郑重声明：东方财富网发布此信息的目的在于传播更多信息，与本站立场无关。